10 SOCIÉTÉS FRANÇAISES QUI AUGMENTENT REGULIEREMENT LEUR DIVIDENDE

Lorsqu’un investisseur débutant souhaite démarrer la construction d’un portefeuille d’actions, il se retrouve souvent déconcerté par la multitude de choix qui s’offre à lui… Sur internet ou dans les journaux, il entend les formules suivantes « acheter cette société à fort potentiel » ou « acheter cette société à titre spéculatif » etc. Bref, des termes qui transpirent l’incertitude ! Mais heureusement, il y a une solution simple pour cet investisseur néophyte : investir dans des sociétés qui augmentent leur dividende chaque année (ou presque). On parle d’aristocrates du dividende, c’est à dire des sociétés qui ont augmenté leur dividende chaque année sur les 25 dernières années. Dans l’article qui suit, je parlerai de sociétés qui augmentent leur dividende régulièrement, mais pas forcément chaque année car ce critère est plus difficile à trouver en France qu’aux États-Unis par exemple.

L’UTILITÉ DU DIVIDENDE

Le dividende est la partie des bénéfices que l’entreprise reverse à ses propriétaires (les actionnaires). Donc, si les bénéfices ont tendance à croître au fil des années parce que l’entreprise est en capacité de faire passer des hausses de prix à ses clients ou à augmenter ses volumes ou encore arrive à créer de nouvelles branches d’activité, alors elle pourra continuer d’augmenter son dividende chaque année pour ses actionnaires.

Pour résumer, trouver une entreprise qui augmente régulièrement son dividende veut souvent dire que l’on a affaire à une société solide capable d’augmenter ses profits de manière continue.

Pour l’actionnaire, le dividende est du cash dont il va pouvoir disposer à sa convenance. Soit il le dépense pour : se payer des vacances, vivre sans travailler, améliorer sa retraite, bref se faire plaisir, soit il remet ce cash au travail en achetant de nouvelles actions, ce qui, au bout de quelques années, va considérablement augmenter son capital… (voir l’article sur les intérêts composés).

Le dividende est donc très utile : il permet de réinvestir dans les entreprises, ce qui améliore leurs fonds propres (leur solidité financière) ou bien il permet de consommer, ce qui dynamise l’économie.

Voici 10 sociétés françaises qui augmentent régulièrement leur dividende :

1 - Air Liquide

2 - Danone

3 - Essilor

4 - Hermès

5 - L’Oréal

6 - LVMH

7 - Sanofi

8 - Seb

9 - Sodexo

10 - Vinci

1 – Air Liquide

Air Liquide est la société la plus populaire du CAC40 au sein des actionnaires individuels. Elle a réussi à fidéliser ses petits porteurs grâce à un programme d’attribution gratuite d’actions et de majoration du dividende au-delà d’une certaine durée de détention.

Les actionnaires fidèles ont été récompensés jusqu’ici car les profits d’Air Liquide augmentent avec la régularité d’un métronome.

Si l’augmentation peut sembler modeste au fil des années, il faut tout de même prendre en compte le fait que la société majore le dividende de 10 % si vous détenez vos actions depuis plus de 2 ans. De plus, la société attribue régulièrement 1 action gratuite pour 10 détenues, ces nouvelles actions donnent bien entendu un droit à dividendes.

2 – Danone

Danone fait partie des piliers du CAC40. Cette marque est très présente dans notre quotidien. Nous avons été bercé par la publicité pour ses produits et ses spécialités laitières sont présentes dans tous les rayons de nos supermarchés.

Le dividende est là aussi en hausse constante, il a augmenté de quasiment 70 % en 10 ans.

3 – Essilor

Essilor est une société très rentable qui augmente constamment son dividende. Non seulement le cours de l’action s’est envolé ces dernières décennies mais le montant du dividende a presque triplé en 10 ans !

4 – Hermès

Hermès est un des champions français du luxe. Son incroyable rentabilité a rendu ses actionnaires fidèles très riche ! L’action a connu un parcours spectaculaire et le dividende est régulièrement augmenté. Vous ne rêvez pas, le dividende a bien été multiplié par 4,5 en 10 ans !

5 – L’Oréal

L’Oréal est une société bien connue avec une forte image de marque. Tout le monde a déjà utilisé un de ses shampoings, déodorants ou autre produit cosmétique. La famille Bettencourt qui est actionnaire principale fait régulièrement la une des journaux. Mais plutôt que s’intéresser aux potins de la famille, les français auraient dû s’intéresser à l’action L’Oréal ! Il s’agit en effet d’une très belle société, bien gérée qui augmente régulièrement son coupon. Il a plus que doublé en 10 ans et L’Oréal majore son dividende de 10 % si vous détenez les actions depuis plus de 2 ans. Ainsi, le dividende majoré de 2019 serait de 4,23 € au lieu de 3,85 €, pas mal ! (valable uniquement si vous détenez les actions au nominatif).

6 – LVMH

LVMH n’est ni plus ni moins que le leader mondial du luxe ! Avec un portefeuille de marques très variées, telles que Louis Vuitton, Dior, Guerlain, Fendi, Marc Jacobs… le groupe dirigé par l’emblématique Bernard Arnault, a distancé tous ses concurrents et fait rêver la planète entière avec son univers prestigieux. En plus de cela, pour les actionnaires, c’est également le rêve, avec une rentabilité de haut niveau, des bénéfices en forte croissance et par conséquent, un dividende qui augmente régulièrement dans le temps...

La progression des bénéfices depuis 2010 a permis à LVMH de tripler son dividende en 10 ans !

7 – SANOFI

SANOFI est le plus grand laboratoire pharmaceutique français. Il s’agit d’un mastodonte dont la croissance n’est pas vraiment fulgurante. Le secteur pharmaceutique est très concurrentiel, il reste encore rentable mais nous pouvons constater que la croissance du dividende est molle, ce qui nous indique que la société a atteint un « plateau ».

8 – Seb

Seb est une entreprise qui produit du petit électroménager domestique. Son portefeuille de marques est important avec, par exemple, Moulinex, Seb, Tefal et Rowenta… La croissance du groupe a été importante ces dernières années grâce aux pays émergents qui se sont équipés, et cela devrait continuer !

9 – Sodexo

Sodexo est une entreprise spécialisée dans la restauration collective. Il s’agit d’une société familiale : la famille BELLON possède 42,2 % du capital. Sodexo pratique une politique de versement du dividende assez intéressante pour l’actionnaire. En effet, celui-ci a plus que doublé en 10 ans.

10 – Vinci

Vinci est une entreprise de construction et concession présente un peu partout dans le Monde. Ses métiers ne se prête pas forcément à une croissance des profits extraordinaire mais la société offre une belle régularité, ce qui s’observe dans le versement d’un dividende (deux fois par an) assez généreux.

Les actionnaires ont dû prendre leur mal en patience pour voir augmenter le dividende entre 2012 et 2015 mais le dividende a fini par repartir significativement à la hausse. Il a augmenté de 67 % entre 2010 et 2019.

Maintenant que nous avons fait un point sur ces 10 sociétés qui ne diminuent jamais leur dividende, voyons ce que cela aurait donné sur un investissement d’une action sur chacune d’elle en 2010 :

Pour acheter une action de chacune de ces sociétés début 2010, vous auriez dû investir environ 564 euros.

Aujourd’hui, 10 ans plus tard, votre capital serait de 2118 euros, soit une progression de 275 % !

Mais ce qui nous intéresse ici, ce sont surtout les dividendes. Avec ces 10 actions, durant ces 10 années, vous auriez perçu 225 euros de dividendes. Votre capital aurait donc été multiplié par 4 avec en prime, 50 % de votre investissement perçu en dividendes.

Au total, en investissant 564 euros en 2010, vous auriez aujourd’hui 2118 + 225 = 2343 euros.

Ce calcul ne tient pas compte du fait que vous auriez pu réinvestir vos dividendes en actions, ce qui aurait encore augmenté le montant de votre capital aujourd’hui.

Les dividendes font donc partie intégrante du succès d’un investisseur en Bourse !

Je vous invite à voir le profil de ces américains qui sont devenus multimillionnaires grâce au processus de réinvestissement des dividendes...